قبل قرار الاحتياطي الفيدرالي: الذهب يتجاوز 3700 دولار، بيتكوين على أبواب 120000 دولار

في ظل تزايد توقعات السوق بشأن خفض الاحتياطي الفيدرالي (FED) لأسعار الفائدة، ارتفعت أسعار الذهب إلى مستوى قياسي جديد بلغ 3,700 دولار/أونصة. في الوقت نفسه، أظهر كل من الفضة وبيتكوين أيضًا قوة صاعدة. يبدو أن المتداولين متأكدون تقريبًا من أن الاحتياطي الفيدرالي (FED) سيخفض الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس هذا الأسبوع، وهناك من يراهن على أن الخفض قد يصل إلى 50 نقطة أساس. إن هذا التحول في السياسة، بالإضافة إلى دفع الرئيس الأمريكي ترامب العلني من أجل خفض أكبر، قد زاد من الزخم الصاعد في سوق الذهب.

تحليل حركة الذهب والفضة والدولار

لقد ساهم الانخفاض الحاد في الدولار في تعزيز ارتفاع الذهب. انخفض مؤشر الدولار إلى أدنى مستوى له في شهرين، مما جعل الذهب أرخص للمشترين الأجانب. وفي الوقت نفسه، فإن المخاوف بشأن نمو الاقتصاد العالمي وعدم الاستقرار الجيوسياسي تدفع الطلب القوي على الملاذات الآمنة. علاوة على ذلك، تستمر البنوك المركزية العالمية في زيادة احتياطياتها من الذهب، حيث ينظر المستثمرون إلى الذهب كأداة للتحوط من التضخم والركود وعدم اليقين التجاري. هذه العوامل مجتمعة أدت إلى ارتفاع سعر الذهب بأكثر من 40% منذ بداية العام. كما أن الاختراق الأخير لمستوى 3,600 دولار أكد على اهتمام جديد بالمشتريات.

تحليل تقني للذهب: تظهر المخططات اليومية للذهب الفوري أن السعر قد تجاوز منطقة 3,500 دولار ويستمر في إظهار قوة دفع صاعدة. قبل إعلان الاحتياطي الفيدرالي (FED)، وصل السعر إلى مستوى مقاومة طفيف بالقرب من 3,700 دولار، مما يشير إلى احتمال حدوث تصحيح على المدى القصير. تقع الآن مستويات الدعم الرئيسية على المدى الطويل في منطقة 3,450-3,500 دولار، وهو ما يتماشى أيضًا مع المتوسط المتحرك البسيط (SMA) لمدة 50 يومًا. ومع ذلك، تُظهر مؤشرات RSI التشبع الشرائي، مما ينذر بأن السعر قد يتراجع إلى منطقة 3,500-3,600 دولار قبل الارتفاع التالي.

تحليل تقني للفضة: يُظهر الرسم البياني اليومي للفضة الفورية (XAGUSD) أن السعر شكل هيكلًا صاعدًا قويًا فوق منطقة 35 دولار. بعد الوصول إلى منطقة التشبع الشرائي بالقرب من 43 دولار، بدأت الفضة في التصحيح. يقع مستوى الدعم القوي حاليًا بين منطقة 40.00 إلى 39.40 دولار، وأي تصحيح قد يُعتبر فرصة للشراء، ولديه القدرة على تحديد الهدف عند 44 دولار خلال الأيام القليلة المقبلة.

تحليل تقني لمؤشر الدولار: يظهر الرسم البياني اليومي لمؤشر الدولار أنه قد اخترق نموذج علم هابط واضح، وهو حالياً يتجه نحو انخفاض قوي تحت متوسط الحركة البسيط لمدة 50 يوماً. لقد وصل المؤشر إلى مستوى الدعم الحاسم 96.50، وهو الآن يتعافى. قد يؤدي هذا التعافي إلى تصحيح قصير الأجل في سوق الذهب. ومع ذلك، فإن الاتجاه المهم التالي لمؤشر الدولار وسوق السلع قد يعتمد على قرار الاحتياطي الفيدرالي (FED) المرتقب.

استراتيجية تداول بيتكوين: كيف تتعامل مع قرار الاحتياطي الفيدرالي (FED)

مع اقتراب الاحتياطي الفيدرالي (FED) من إعلان سياستها في 17 سبتمبر، وضع تاجر بارز استراتيجية تشغيل دقيقة ومتدرجة للتعامل مع الاتجاه التالي لبيتكوين. في "توقعات السوق الأسبوعية #51" التي نشرها في 15 سبتمبر، قام نيك باتيل من Ostium Research (@cointradernik) بتخطيط نقاط تحفيز للارتفاع والانخفاض حول منطقة المقاومة الضيقة التي تتراوح بين 117,500 دولار-120,000 دولار و"حد القاع" عند 112,000 دولار. ويعتقد أن هذا الإطار يجب أن يكون قادراً على تحديد حركة BTC بعد FOMC حتى نهاية الربع.

واحد، مستويات الأسعار الرئيسية وتحليل الإطار الزمني العالي

! تحليل سعر BTC

بدأ تحليل نيك على الإطار الزمني العالي بإغلاق أسبوعي قوي، حيث استعاد سعر الافتتاح بالقرب من 115,300 دولار في أغسطس، والأهم من ذلك، أن السعر بقي فوق 112,000 دولار. كتب: "هذا هو الآن الحد الأدنى الصاعد على المدى القصير." وحذر من أن إغلاق الأسبوع إذا انخفض مرة أخرى دون هذا المستوى، فسيفتح الطريق مرة أخرى نحو القاع المحلي بالقرب من 107,000 دولار في يوليو؛ وإذا حدث انخفاض أعمق، فقد يصل حتى إلى القاع المتأرجح عند 99,000 دولار.

فيما يتعلق بالاتجاه الصاعد، أكد أن 117,500 دولار هو النقطة المحورية التالية؛ إذا تمكن السعر من اختراق 120,000 دولار والثبات، فسيؤسس ذلك لارتفاع سريع نحو أعلى مستوى تاريخي، حيث أن 123,000 دولار هو الحد الأعلى الرئيسي الأول في إطار زمن اليوم.

اثنان، نشر استراتيجية الاتجاهين الطويل والقصير

قبل وقوع الحدث، كانت تفضيلاته الاتجاهية مشروطة وليست عقائدية.

**استراتيجية الشراء: ** هو يأمل في حدوث تصفية سيولة في بداية هذا الأسبوع: "في جانب الشراء، ترغب في رؤية انخفاض حاد... عند 113500 دولار، يمكنك وضع أوامر شراء على هذا المستوى، وستكون نقطة الفشل إذا كانت الإغلاق اليومي أقل من 112000 دولار." الهدف هو الارتداد إلى 117500 دولار (الهدف الأول) و 119000 دولار (الهدف الثاني) قبل اجتماع الاحتياطي الفيدرالي (FED).

استراتيجية البيع على المكشوف: إذا كان BTC يحقق ارتفاعًا دون تصحيح هبوطي، فإن خطته للبيع على المكشوف هي "البيع على المكشوف فوق 119,000 دولار قبل FOMC"، ثم "زيادة المراكز عندما ينخفض السعر مرة أخرى تحت 117,500 دولار بعد FOMC"، مع اعتبار 112,000 دولار كهدف أول، وإذا ضعفت البنية، فهناك مجال لمتابعة نقاط منخفضة أكثر.

ثلاثاً، خلفية السوق والعوامل المحفزة

هذا المتداول اعترف أن "الأوضاع ستكون أقل وضوحًا في الأسابيع المقبلة... هناك العديد من المتغيرات"، لكن حالته الأساسية لا تزال "النصف الثاني من الربع الرابع سيكون قويًا جدًا".

هذا الإعداد يظهر عندما كانت بيتكوين تتأرجح بالقرب من 115,000 دولار في انتظار القرار - وهي منطقة تعتبرها العديد من المحللين مفتاحية. قبل إغلاق الأسبوع، أكد تعليق السوق أن الاستعادة المستمرة لـ 114,000 دولار هي الشرط السابق لاستعادة الزخم.

أدى السياق الكلي إلى زيادة الرهانات. يتوقع السوق عمومًا أن يخفض الاحتياطي الفيدرالي (FED) سعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في 17 سبتمبر. ومع ذلك، يركز المتداولون أيضًا على توجيهات رئيس الاحتياطي الفيدرالي Jerome Powell والرسوم البيانية المحدثة "نقطة التوزيع". على الرغم من أن تخفيض سعر الفائدة قد تم استيعابه في السوق، إلا أن نبرة الاحتياطي الفيدرالي، سواء كانت تشير إلى مسار خفيف أو تسريع في سياسة التيسير، قد تصبح محفزًا لحل تقلبات بيتكوين الضيقة بين 114,000-119,000 دولار.

أربعة، توزيع المراكز وإشارات المشتقات

تقدم تخطيط المراكز مزيدًا من التفاصيل حول خطة نيك. وقد ذكر الفارق السنوي لمدة ثلاثة أشهر، وكذلك الفصل بين عقود بيتكوين وعملات الشراء غير المنتهية، بالإضافة إلى مناطق التسوية المركزة لمدة أسبوع وشهر تحت سعر السلع وعلى ارتفاع النقاط العالية الأخيرة - وهذا يفسر لماذا يميل إلى الشراء بشكل تفاعلي عندما ينخفض السعر، أو البيع على المكشوف عندما يقترب السعر من 119000-120000 دولار أمريكي. تعتمد هذه الإطار بشكل كبير على قبول/رفض المستويات المحددة بوضوح، بدلاً من محاولة التسابق قبل إعلان نتائج السياسة.

الخاتمة

في ظل استمرار ارتفاع توقعات السوق بشأن خفض الاحتياطي الفيدرالي (FED) لأسعار الفائدة، أظهرت الذهب والفضة وبيتكوين جميعها زخمًا قويًا نحو الارتفاع. تجاوز الذهب أعلى مستوى تاريخي له، واستقر الفضة عند مستويات مرتفعة، بينما تستعد بيتكوين بالقرب من مستويات حاسمة - كل هذا يشير إلى محفز رئيسي مشترك: قرار سعر الفائدة الذي سيعلنه الاحتياطي الفيدرالي (FED) قريبًا.

على الرغم من أن المؤشرات الفنية القصيرة الأجل تُظهر أن المعادن الثمينة والعملات المشفرة قد تواجه تصحيحًا في حالة الشراء المفرط، إلا أن الاتجاهات المتوسطة والطويلة الأجل لا تزال مدعومة بعوامل أساسية قوية. يشكل ضعف الدولار، والغموض الجيوسياسي، وتسارع اعتماد المؤسسات للعملات الرقمية، بالإضافة إلى استمرار البنوك المركزية في زيادة احتياطياتها من الذهب، بيئة مواتية للأصول الآمنة وأدوات التخزين القيم الناشئة.

بالنسبة للمتداولين، فإن السوق الحالي مليء بالفرص ويجب أن يكونوا حذرين من مخاطر التقلبات. مستوى دعم الذهب يقع بين 3,450 و3,500 دولار، بينما يجب على الفضّة الحفاظ على منطقة 39.40 إلى 40.00 دولار، في حين أن نقطة الفصل بين الصعود والهبوط لبيتكوين محددة بوضوح عند 112,000 دولار. أي تصحيح قصير الأجل ناتج عن نبرة الاحتياطي الفيدرالي (FED) أو الرسم البياني للنقاط الذي لا يلبي التوقعات "المُتَّجه نحو التيسير" قد يصبح فرصة لتكوين مراكز شراء.

هل ستنجح السوق في تحقيق اختراق صاعد بفضل وضوح السياسات، أم ستظهر جني الأرباح بسبب "شراء التوقعات، وبيع الحقائق"؟ الجواب سيظهر قريبًا. الشيء الوحيد المؤكد هو أنه في السوق التي تقودها السرديات الكلية، فإن الاستجابة المرنة والرقابة الصارمة على المخاطر هي المفتاح لتجاوز الدورات.