Robinhood отримує місце в S&P 500: Важлива подія для піонера торгового додатку

У знаковий момент для сектора Фінтех, Robinhood Markets HOOD приєднується до індексу S&P 500 в рамках щоквартального перерахунку. Це підкреслює трансформацію компанії з руйнівного, безкомісійного брокерського додатку до платформи з зростаючою інституційною Credibility після кількох рекордних кварталів і ривка в ринковій капіталізації.

Подорож HOOD: Від безумства мемних акцій до основи ринку

Найнижча точка Robinhood настала в січні 2021 року, коли коротке стиснення GameStop виявило крихку управлінську ризиків та практики забезпечення. Примусові обмеження на торгівлю привернули увагу Конгресу, викликали позови та регуляторні виклики, які тривали до 2022 року, оскільки мільярди збитків підкреслили залежність компанії від нестабільної роздрібної активності. Наслідки змусили керівництво переглянути практики капіталу, забезпечення та дотримання, одночасно змінюючи повідомлення з гіперзростання на стійкість.

До 2024 року Robinhood відновив динаміку. Сильний відновлення в роздрібній торгівлі в галузі та вищі процентні доходи сприяли поверненню до прибутковості, причому доходи від опціонів і криптовалют забезпечили рекордні квартальні результати. Компанія розширила свій асортимент продуктів, вказала на розширення в криптовалютні деривативи та заклала основу для глибшої інфраструктури на рівні інституцій. Ці ініціативи стали чітким відходом від спаду після 2021 року, позиціонуючи її як диверсифіковану брокерську компанію, а не одновимірний торговий додаток.

У 2025 році сильні результати поширилися на різні класи активів, підживлені ривком обсягів криптовалюти та потужною активністю опціонів. Поліпшена утримуваність і зростаючі активи під опікою підкреслили зрілість платформи з потенціалом заробітку, що виходить за межі циклів ери мемів. З ринковою капіталізацією на рекордних рівнях, дебют Robinhood у S&P 500 підтверджує його авторитет, забезпечуючи припливи пасивних фондів і закріплюючи його перехід від виживання до масштабування.

Цього року акції HOOD кілька разів досягали 52-тижневих максимумів і зросли на 171,7%. У той же період індустрія зросла на 22,1%.

Інвестиційні дослідження Закса
Джерело зображення: Дослідження інвестицій Zacks

Відтоді, як Coinbase Global COIN стала частиною престижного індексу у травні 2025 року, учасники ринку підтримують включення HOOD. Coinbase стала першою крипто-компанією, яка увійшла до базового індексу, що сигналізує про широке визнання цифрових активів. Після включення до індексу 19 травня акції Coinbase зросли на 12,3%.

Крім того, 28 серпня найближчий конкурент Robinhood, Interactive Brokers IBKR, приєднався до індексу S&P 500. Чутки на ринку щодо включення Interactive Brokers циркулювали з травня, а підтвердження підкреслило його зростаючу значущість. З ринковою капіталізацією понад 102 мільярди доларів, Interactive Brokers демонструє стабільне зростання прибутковості, підтримуване зростанням активності роздрібної торгівлі.

Історія триває ## Оцінка та аналіз вартості Robinhood

Враховуючи вражаючу цінову динаміку, акції HOOD наразі торгуються з величезним преміумом до галузі. Компанія має 12-місячний зворотний показник ціни до матеріальної книги (P/TB) на рівні 12.28X порівняно з середнім показником галузі 2.86X.

Інвестиційні дослідження Закса
Джерело зображення: Zacks Investment Research

Консенсус-прогноз Zacks для прибутків Robinhood у 2025 та 2026 роках свідчить про річний ріст на 42,2% та 20,8% відповідно. За минулий місяць прогнози прибутків на 2025 та 2026 роки були незначно підвищені.

Інвестиційні дослідження Закса
Джерело зображення: Zacks Investment Research

HOOD наразі має Рейтинг Zacks #1 (Strong Buy). You can see the complete list of today’s Zacks #1 Ранг акцій тут.

Хочете отримати останні рекомендації від Zacks Investment Research? Сьогодні ви можете завантажити 7 найкращих акцій на наступні 30 днів. Натисніть, щоб отримати цей безкоштовний звіт.

Interactive Brokers Group, Inc. (IBKR) : Безкоштовний звіт з аналізу акцій

Coinbase Global, Inc. (COIN) : Безкоштовний звіт з аналізу акцій

Robinhood Markets, Inc. (HOOD) : Безкоштовний звіт з аналізу акцій

Ця стаття вперше була опублікована на Zacks Investment Research (zacks.com).

Zacks Інвестиційні Дослідження

Показати коментарі